專題：指數(shù)有望長期突破 機構(gòu)維持樂觀判斷

　　近期，銀行用A股市場交易火熱，聲嚴與此同時，禁信8月以來已有十多家銀行陸續(xù)發(fā)布公告，資金重申信用卡資金嚴禁流入股市。流入

　　8月中旬，股市陜西農(nóng)信發(fā)布公告，銀行用對信用卡資金用途作進一步明確：信用卡資金不得用于投資理財領(lǐng)域，聲嚴包括股票、禁信基金、資金期貨、流入虛擬幣、股市投資型貴金屬、銀行用股權(quán)投資等。聲嚴

　　該公告指出，禁信若信用卡資金用于以上或其他非消費領(lǐng)域，則有可能交易失敗。對于持卡人違規(guī)用卡、出現(xiàn)監(jiān)管機構(gòu)規(guī)定或該行（社）認定的風(fēng)險特征的，該行（社）將對信用卡賬戶采取包括但不限于警示提醒、提前終止分期、降額、限制交易、止付等風(fēng)險管控措施。

　　陜西農(nóng)信發(fā)布公告后，陜西渭濱農(nóng)商行、神木農(nóng)商行、鳳翔農(nóng)商行、安康農(nóng)商行等近10家旗下農(nóng)商行紛紛轉(zhuǎn)發(fā)。同時，云南農(nóng)信旗下的文山市農(nóng)商行、河口農(nóng)商行也發(fā)布公告，明確該社信用卡不可在融資、擔(dān)保、微貸、證券等類投資領(lǐng)域商戶進行透支交易。

　　股份行也同樣在行動，8月初，民生銀行發(fā)布《新增信用卡預(yù)借現(xiàn)金受控金額的公告》，從9月18日起，民生銀行將信用卡預(yù)借現(xiàn)金轉(zhuǎn)賬業(yè)務(wù)納入該行信用卡資金受控金額，對該受控金額進行資金用途管理。公告強調(diào)，信用卡資金受控金額，為轉(zhuǎn)入民生銀行借記卡內(nèi)的信用卡透支資金，不得用于購房、投資、生產(chǎn)經(jīng)營、歸還貸款及信用卡、博彩及其他違規(guī)領(lǐng)域，否則可能導(dǎo)致交易失敗。

　　博通咨詢金融業(yè)資深分析師王蓬博向記者表示，當(dāng)前A股市場回暖、投資者熱情上升，部分持卡人試圖通過信用卡套現(xiàn)或預(yù)借現(xiàn)金轉(zhuǎn)入借記卡后違規(guī)流入股市，存在資金脫實向虛的風(fēng)險。但監(jiān)管機構(gòu)長期嚴禁信貸資金用于非消費領(lǐng)域，銀行近期的集中發(fā)聲，既是落實《關(guān)于進一步促進信用卡業(yè)務(wù)規(guī)范健康發(fā)展的通知》等監(jiān)管要求，也是在市場情緒升溫背景下進行風(fēng)險提示、強化合規(guī)導(dǎo)向的體現(xiàn)。

　　王蓬博表示，股市投資屬于高風(fēng)險行為，資金回報不確定，持卡人可能因投資失利導(dǎo)致還款能力下降，增加信用卡不良率；信用卡資金本質(zhì)是短期消費信貸，若被長期占用用于投資，將扭曲信貸結(jié)構(gòu)，影響銀行流動性管理。此外，監(jiān)管部門已三令五申嚴禁信用卡資金入市，銀行一旦被發(fā)現(xiàn)也會面臨管理不善等情況的處罰。

　　對于個人，違規(guī)使用信用卡資金炒股，不僅要面對包括交易失敗、賬戶被限制使用、信用卡降額、分期提前終止、賬戶止付等在內(nèi)的多種后果；更嚴重的是，相關(guān)違規(guī)記錄可能被納入征信系統(tǒng)，影響個人信用評級。

　　對于如何防范信用卡資金違規(guī)使用的問題，郵儲銀行研究員婁飛鵬表示，在信用卡申請階段，銀行應(yīng)更加嚴格審核客戶資質(zhì)；在信用卡使用過程中，銀行可以通過大數(shù)據(jù)分析、人工智能等技術(shù)手段，對持卡人的交易進行實時監(jiān)控；對信用卡資金的實際用途進行穿透式管理，確保資金不流入投資、還貸、房地產(chǎn)、博彩等政策限制或禁止性領(lǐng)域。

　　“銀行重新梳理新的禁用范圍，加入虛擬幣、投資型貴金屬等類型，說明信用卡風(fēng)險防控需緊跟市場變化?！蓖跖畈┓Q，近期虛擬貨幣包括穩(wěn)定幣概念較為火熱，相關(guān)投資風(fēng)險有所上升，銀行信用卡業(yè)務(wù)應(yīng)在交易監(jiān)測模型中加強針對新型投資渠道的識別能力，例如對接第三方支付數(shù)據(jù)、證券及數(shù)字資產(chǎn)平臺交易特征庫；同時強化多維度風(fēng)控系統(tǒng)建設(shè)，利用大數(shù)據(jù)和AI技術(shù)識別異常資金流向，并加強客戶教育與合同條款更新。